مختصر
- Idea: منصة مشتقات لا مركزية وخاضعة للحفظ الذاتي تستغل رول-أب L2 مخصصة لكفاءة رأس المال في خيارات على السلسلة، وعقود دائمة، ومنتجات العائد
- Catalyst: إدراجات حديثة في منصات مركزية رئيسية (Upbit، Coinbase) وإطلاق Derive L2 rollup لدفع الحجم والتبنّي
- Risks: تواجه المشتقات على السلسلة منافسة من منصات المركزية المعروفة، عدم اليقين التنظيمي، الاعتماد على أمان مُرتّب L2، ومخاطر تركّز السيولة
- Score: 8.00/ 10
العملة
- Name/ Ticker: Derive (DRV)
- Segment: بروتوكول المشتقات
- Status: نشط
- Price: $0.154500
المؤشرات الأساسية
- Market Cap: $154 317 006
- FDV: $231 534 485
- Circulating Supply: 1 000 000 000
- Total Supply: 1 500 000 000
المصادر
التكنولوجيا
- USP: مشتقات تشفيرية على السلسلة وخاضعة للحفظ الذاتي مع تجربة مستخدم تشبه CEX
- Core Technology: Derive L2، رول-أب على Ethereum مبني على OP Stack ومتوافق مع محرك مخاطر عام للسماح بدون إذن بالهامش، والتسوية، والتصفية، والتسوية للخيارات والعقود الدائمة
Roadmap
- 2023-07-01: إصدار ورقة بيضاء لبروتوكول Derive X2
- 2026-05-21: Derive (DRV) مدرج في Coinbase
- 2026-07-15: إطلاق تداول Derive (DRV) على Upbit
الفريق والمستثمرون
الفريق
- المساهم الأساسي ورئيس النمو — Dillon Lin:
- المساهم الأساسي ورئيس البحث — Sean Dawson:
- المدير التنفيذي والمؤسس — Nick Forster:
المستثمرون
- AllianceDAO — تمويل أولي • 2021-07-26
- Anthony Sassano — تمويل أولي • 2021-07-26
- Anton Bukov — تمويل أولي • 2021-07-26
- Apollo Capital — تمويل أولي • 2021-07-26
- Divergence Ventures — تمويل أولي • 2021-07-26
- Framework Ventures — تمويل أولي • 2021-07-26
- Jinglan Wang — تمويل أولي • 2021-07-26
- Jordan Momtazi — تمويل أولي • 2021-07-26
- Kain Warwick — تمويل أولي • 2021-07-26
- Orthogonal Trading — تمويل أولي • 2021-07-26
- ParaFi Capital — تمويل أولي • 2021-07-26
- Robot Ventures — تمويل أولي • 2021-07-26
- Ryan Sean Adams — تمويل أولي • 2021-07-26
- Stani Kulechov — تمويل أولي • 2021-07-26
- Tyler Scott Ward — تمويل أولي • 2021-07-26
إجمالي التمويل: $3.30M
اقتصاديات الرمز
- Utility: الحوكمة، والتكديس، وخصومات الرسوم، وتوزيع عائدات البروتوكول
الإيجابيات والسلبيات
القوى
- رول أب L2 أصلي عالي الإنتاجية للمشتقات
- هوامش وتسوية بلا إذن وخاضعة للحفظ الذاتي
- واجهة مستخدم تشبه CEX مع مطابقة خارج السلسلة لتنفيذ دفتر الأوامر
- إدراجات حديثة في Coinbase و Upbit تعزز السيولة
- إعادة شراء عائدات البروتوكول لتوحيد الحوافز
- محرك مخاطر modular يتيح دعم أصول مخصصة
- حوافز التكديس والحوكمة عبر stDRV قوية
السلبيات
- المنافسة من منصات المشتقات المركزية
- عدم اليقين التنظيمي حول المشتقات على السلسلة
- الاعتماد على توفر sequencer وأمان L2
- تركّز السيولة في البرك الأولية
- تعقيد UX ذات الحفظ الذاتي للمستخدمين الجدد
- مخاطر تقلب السعر بسبب توزيع الرموز المركز
إشارات السوق (7 أيام)
- TVL trend: في ارتفاع
- CEX volume trend: في ارتفاع
- Active addresses trend: في ارتفاع
سيناريوهات السعر (الهدف: 2027-01-15)
- Bear: $0.080000 — يفترض تراجعًا سوقيًا موسعًا بانخفاض 50% من السعر الحالي
- Base: $0.150000 — يتوقع الاتجاه السعري الأخير خلال 7 أيام بشكل خطي حتى التاريخ المستهدف
- Bull: $0.300000 — يفترض مضاعفة السعر نتيجة التوسع في التبني والحجم
كيف تشتري وتخزّن
CEX
- Gate
- Coinbase Exchange
- Kraken
- Bybit
- KuCoin
DEX
- Uniswap V4 (Base)
- Aerodrome Slipstream
- Uniswap V4 (Ethereum)
- Hyperliquid
- Uniswap V4 (Optimism)
التخزين
- MetaMask
- Ledger
- Coinbase Wallet
- Trust Wallet
- WalletConnect
الخلاصة
تقدّم Derive (DRV) بنية مشتقات على السلسلة مقنعة بميزات من مستوى المؤسسات، وهندسة معيارية، وتوافق حوافز قوي، مما يجعلها منافسًا قويًا في مشهد مشتقات التمويل اللامركزي المتطور.
روابط رسمية
المصدر: Coin Research (داخلي)
التعليقات (0)