أعلنت شركة Strive Inc. يوم الاثنين أنها ستشتري شركة Semler Scientific Inc. في صفقة مالية بالكامل بالأسهم تقدر قيمتها بحوالي 1.34 مليار دولار، مما يعزز استراتيجية Strive لتوحيد وتوسيع موقعها في قطاع خزينة البيتكوين. وفقًا لشروط الاتفاقية، سيحصل مساهمو Semler على 21.04 سهمًا من الأسهم العادية فئة A في Strive مقابل كل سهم من أسهم Semler، مما يعني علاوة تزيد عن 210% على سعر إغلاق أسهم Semler يوم الجمعة الماضي.
تمثل هذه الصفقة خطوة هامة لشركة Strive، التي أسسها معًا المرشح الرئاسي السابق فيفيك راماسوامي وأُطلقت في عام 2022 بهدف تجميع البيتكوين باستخدام احتياطيات النقود الشركاتية. بعد الاندماج، ستمتلك الشركة المدمجة أكثر من 10,900 بيتكوين، بما في ذلك التزام بشراء 5,816 بيتكوين إضافية مقابل 675 مليون دولار وفق نموذج تمويل"الأسهم الممتازة فقط". تهدف هذه الاستراتيجية إلى زيادة التعرض للبيتكوين كأصل رقمي نادر يمتلك إمكانيات لتقدير القيمة على المدى الطويل.
قام المستشارون الماليون Cantor Fitzgerald وLionTree Advisors بخدمة شركتي Strive و Semler على التوالي. شهدت التداولات المبكرة ارتفاع أسهم Semler بنسبة 8.3% بينما انخفضت أسهم Strive بنسبة 8% وسط تركيز المستثمرين على تضخم الأسهم ومقاييس نمو الخزينة. أوضحت إدارة Strive أن عمليات الشراء المستقبلية للبيتكوين ستمول عن طريق إصدار أسهم ممتازة، مع الهدف من الحد من تخفيف حصص المساهمين بتجنب تمويلات حقوق الملكية العادية.
شركة Semler، وهي شركة رعاية صحية متنوعة تدير اختبار نقطة رعاية يقيس تدفق الدم الشرياني، ستوفر لـ Strive إدراجًا فوريًا في ناسداك، متجاوزة الطرح الأولي التقليدي. ستواصل الكيان المدمج عمليات أجهزة Semler الطبية جنبًا إلى جنب مع خزينة متنامية من البيتكوين، مستفيدة من البنية التحتية السوقية الحالية وقدرات التقارير لدى Semler.
أشار مراقبو الصناعة إلى أن الصفقة تعزز الاتجاه المتزايد للشركات العامة في تبني استراتيجيات خزائن البيتكوين التي ابتكرتها MicroStrategy تحت قيادة مايكل سايلور. تفوق سعر البيتكوين أداء مؤشر S&P 500 منذ بداية العام، مسجلًا ارتفاعًا بأكثر من 20%، مع دعم الوضوح التنظيمي وتدفقات صناديق الاستثمار المتداولة لثقة المؤسسات. تضع استحواذ Strive على Semler الشركة في موقع تنافسي مباشر في مشهد خزائن الشركات، مستهدفة المستثمرين المؤسساتيين المتنوعين الباحثين عن التعرض للبيتكوين عبر أدوات مالية متداولة علنًا.
أكدت قيادة Strive رؤية طويلة الأمد لتجميع البيتكوين تتماشى مع إدارة خزينة الشركات، مستشهدة بإمداد البيتكوين الثابت والطلب المتزايد كأسباب مخصصة لتوزيع رأس المال. سيشرف مجلس إدارة الشركة على جهود الدمج، بما في ذلك احتمال فصل العمليات غير المتعلقة بالبيتكوين بعد فترة تجميع محددة. تتوقع الإدارة توسيع الخزينة إلى أكثر من 20,000 بيتكوين خلال 24 شهرًا القادمة من خلال استحواذات تزيد القيمة وجمع رأس المال عبر الأسهم.
تمت الموافقة على الصفقة بالإجماع من قبل مجالس إدارة الشركتين، ومن المتوقع أن تُغلق في الربع الأول من عام 2026، رهناً بموافقات المساهمين والهيئات التنظيمية. عند الانتهاء، سيمثل رمز السهم ASST شركة Strive Inc. في ناسداك، مع تقاعد رمز Semler SMLR. سيستفيد مساهمو الشركة المدمجة من سيولة معززة، وتدفقات إيرادات متنوعة، والتعرض لإحدى أكبر خزائن البيتكوين المعروفة على مستوى الشركات عالميًا.
التعليقات (0)