Trois grandes banques suisses—PostFinance, Sygnum Bank et UBS—ont collaboré sous l'égide de l'Association suisse des banquiers pour piloter le premier paiement interbancaire obligatoire utilisant des dépôts bancaires tokenisés sur une blockchain publique. Réalisé dans le cadre d'une étude de faisabilité, l'essai a impliqué des clients envoyant des jetons de dépôt numériques, représentant des dépôts bancaires traditionnels, à travers les frontières institutionnelles sur un registre partagé.
L'expérience a démontré que les dépôts tokenisés pouvaient permettre un règlement immédiat et définitif entre différentes banques. Contrairement aux systèmes de paiement traditionnels qui s'appuient sur des processus de compensation par lots et de règlement final, l'approche basée sur la blockchain garantissait qu'une fois une instruction de paiement transmise, la mise à jour du registre était finale et irrévocable. Cela éliminait le risque de contrepartie entre les institutions participant au règlement.
Au cours de l'étude, les jetons de dépôt ont été « frappés » en tokenisant les dépôts bancaires, puis transférés sur la blockchain publique Ethereum. Les participants ont réglé deux cas d'usage : des paiements de client à client across banques, et un scénario de livraison contre paiement où des actifs tokenisés étaient échangés sous conditions d'entiercement. Dans les deux scénarios, des contrats intelligents géraient la coordination sur la chaîne, tandis que la finalité du règlement était ancrée dans le système suisse de compensation interbancaire.
Thomas Frei, responsable de l'innovation produit chez Sygnum Bank, a décrit le pilote comme « quelque chose de vraiment nouveau », soulignant que les dépôts tokenisés peuvent fonctionner entre différentes entités bancaires sans besoin d'un coordinateur central. Les résultats confirment la faisabilité d'intégrer les paiements blockchain dans les processus commerciaux automatisés, tels que le déclenchement de règlements de titres ou de paiements d'assurance une fois que les conditions prédéfinies sont remplies.
Malgré l'efficacité du réseau de paiements domestique suisse, les systèmes existants ne peuvent pas supporter des conditions programmables ni une intégration transparente avec les marchés basés sur la blockchain. Les dépôts tokenisés pourraient combler cette lacune, offrant un règlement final programmable sur une infrastructure partagée. Les banques pourraient ensuite explorer la montée en charge de la solution, affiner les cadres de conformité réglementaire et établir des mécanismes de garde et de supervision pour les jetons de dépôt avant un déploiement plus large.
Le pilote souligne un tournant vers l'utilisation des blockchains publiques pour les paiements interbancaires et positionne la Suisse comme un leader dans l'intégration de la finance traditionnelle avec la technologie des registres distribués. Une collaboration accrue dans l'industrie et une clarté réglementaire seront essentielles pour passer de la preuve de concept aux implémentations en production.
Commentaires (0)