Strive Inc. kondigde maandag aan dat het Semler Scientific Inc. zal overnemen in een deal volledig in aandelen ter waarde van ongeveer $1,34 miljard, waarmee Strive’s strategie om zijn positie in de bitcoin-schattermarkt te consolideren en uit te breiden wordt versterkt. Volgens de voorwaarden van de overeenkomst ontvangen Semler-aandeelhouders 21,04 Class A gewone aandelen van Strive voor elk Semler-aandeel, wat een premie van meer dan 210% impliceert ten opzichte van de slotkoers van Semler afgelopen vrijdag.
De transactie markeert een belangrijke stap voor Strive, dat mede is opgericht door voormalig presidentskandidaat Vivek Ramaswamy en in 2022 is gelanceerd met de missie om bitcoin te accumuleren met behulp van bedrijfskapitaalreserves. Na de fusie zal het gecombineerde bedrijf meer dan 10.900 bitcoin bezitten, inclusief een toezegging om nog eens 5.816 BTC aan te kopen voor $675 miljoen onder een financieringsmodel van uitsluitend voorkeursaandelen. Deze accumulatiestrategie is bedoeld om de blootstelling aan bitcoin als schaars digitaal activum met potentieel voor waardestijging op de lange termijn te vergroten.
De financiële adviseurs Cantor Fitzgerald en LionTree Advisors dienden respectievelijk Strive en Semler. Tijdens de vroege handel stegen de Semler-aandelen met 8,3% terwijl de aandelen van Strive met 8% daalden, doordat investeerders zich concentreerden op verwatering en groeimetrieken van de schatkist. Het management van Strive gaf aan dat toekomstige bitcoin-aankopen gefinancierd zullen worden door uitgifte van voorkeursaandelen, met als doel de verwatering van aandeelhouders te beperken door het vermijden van financieringen via gewone aandelen.
Semler, een gediversifieerd gezondheidszorgbedrijf dat een point-of-care test voor arteriële bloedstroom uitvoert, zal Strive een onmiddellijke notering op Nasdaq bieden, waardoor een traditionele beursgang wordt omzeild. De gecombineerde entiteit zal Semler’s medische apparatuuractiviteiten voortzetten naast een groeiende bitcoin-schatter, waarbij gebruik wordt gemaakt van Semler’s bestaande marktinfrastructuur en rapportagemogelijkheden.
Waarnemers uit de industrie merkten op dat de deal een groeiende trend versterkt van beursgenoteerde bedrijven die bitcoin-schatterstrategieën aannemen, zoals geïntroduceerd door MicroStrategy onder leiding van Michael Saylor. De prijs van bitcoin heeft dit jaar beter gepresteerd dan de S&P 500, met een winst van meer dan 20%, mede dankzij regelgevende duidelijkheid en instroom van ETF’s die het institutionele vertrouwen hebben versterkt. De overname van Semler door Strive positioneert het bedrijf om direct te concurreren in het landschap van bedrijfsschatkisten, gericht op gediversifieerde institutionele beleggers die bitcoin-exposure zoeken via publiek verhandelde instrumenten.
De leiding van Strive benadrukte een langetermijnvisie op bitcoin-accumulatie in lijn met het beheer van bedrijfsschatkisten, waarbij werd verwezen naar de vaste aanvoer en groeiende vraag naar bitcoin als redenen voor kapitaalallocatie. De raad van bestuur van het bedrijf zal toezicht houden op integratie-inspanningen, inclusief de mogelijke afsplitsing van niet-bitcoinactiviteiten na een bepaalde accumulatieperiode. Het management verwacht dat de schatkist binnen 24 maanden zal groeien tot meer dan 20.000 BTC door accretieve overnames en kapitaalverhogingen via aandelen.
De transactie, unaniem goedgekeurd door de raden van bestuur van beide bedrijven, wordt verwacht af te ronden in het eerste kwartaal van 2026, onder voorbehoud van aandeelhouders- en regelgevende goedkeuringen. Na voltooiing zal het tickersymbool ASST Strive Inc. op Nasdaq vertegenwoordigen, waarbij het tickersymbool SMLR van Semler zal worden stopgezet. Aandeelhouders van het gecombineerde bedrijf zullen profiteren van verbeterde liquiditeit, gediversifieerde inkomstenstromen en blootstelling aan een van de grootste bekende bedrijfsmatige bitcoin-schatkisten wereldwijd.
Reacties (0)