Ugoda FTC z Voyager Digital
Dnia 12 października amerykańska Federalna Komisja Handlu ogłosiła porozumienie ugodowe wymagające od Voyager Digital i powiązanych podmiotów zapłaty 1,65 miliarda dolarów w formie odszkodowań dla konsumentów. Ugoda następuje po zarzutach, że Voyager błędnie przedstawiał posiadane zasoby w dolarach amerykańskich jako objęte ubezpieczeniem FDIC i obiecywał bezpieczeństwo depozytów klientów, pomimo ekspozycji na wysokiego ryzyka pożyczek udzielanych przez podmioty trzecie. Skarga FTC stwierdza, że materiały marketingowe i kampanie promocyjne nakłaniały klientów do zamiany aktywów kryptowalutowych na USDC na podstawie fałszywych zapewnień o ochronie ubezpieczeniowej na szczeblu federalnym.
Oskarżenia CFTC o oszustwa przeciwko byłemu CEO Voyager
Na ten sam dzień Komisja ds. Handlu Kontraktami Towarowymi (CFTC) USA złożyła zarzuty Stevenowi Ehrlichowi, byłemu CEO Voyager, o oszustwa, niezarejestrowanie się jako operatora puli towarowej oraz niezgłoszoną sprzedaż instrumentów towarowych. Dokument CFTC szczegółowo opisuje przypadki podejmowania nadmiernego ryzyka przy aktywach klientów oraz utrzymywanie fałszywych oświadczeń dotyczących kondycji finansowej nawet po pojawieniu się oznak rosnących strat. Pozew CFTC domaga się kar pieniężnych w formie cywilnej oraz stałych zakazów obrotu.
Kontekst upadłości i implikacje dla wierzycieli
Postępowanie Voyager w ramach rozdziału 11 rozpoczęło się w połowie 2022 roku i obejmowało ponad 1 miliard dolarów aktywów klientów uznanych za nie do odzyskania. Zgodnie z warunkami ugody zobowiązania płatnicze będą realizowane dopiero po rozdzieleniu aktywów masy upadłościowej między uznane roszczenia wierzycieli. Zasady FTC zabraniają przyszłych ofert depozytów, pożyczek lub reklam jakiegokolwiek produktu finansowego dla konsumentów bez wyraźnej zgody regulacyjnej.
Ochrona konsumentów i wpływ na branżę
Działania regulacyjne wobec Voyager stanowią istotny kamień milowy w egzekwowaniu prawa w sektorze kryptowalut, odzwierciedlając podwyższoną kontrolę praktyk marketingowych i przejrzystość rezerw. Łączne działania FTC i CFTC podkreślają skoordynowane podejście regulatorów finansowych do przeciwdziałania szkodom konsumentów i nadużyciom. Obserwatorzy przewidują, że rozwój polityk i precedensy egzekwowania prawa zwiększą wymogi zgodności w całej branży platform pożyczkowych i emitentów stablecoinów.
Reakcje analityków i interesariuszy
Eksperci prawni zauważyli, że magnituda ugody przewyższa wcześniejsze przypadki egzekwowania prawa w sektorze kryptowalut i sygnalizuje rosnące kary za wprowadzające w błąd ujawnienia. Uczestnicy branży wyrazili obawy dotyczące wystarczalności kapitału i odporności operacyjnej pozostających pożyczkodawców. Grupy rzecznicze przyjęły wynik jako krok w kierunku przywrócenia zaufania inwestorów i wzmocnienia integralności rynku.
Postanowienia ugody i przyszły nadzór
Kluczowe postanowienia ugody obejmują zakaz roszczeń o ubezpieczenie w stylu FDIC, ograniczenia w reklamie produktów pożyczkowych oraz obowiązek przekazywania przyszłych materiałów marketingowych do przeglądu regulacyjnego. FTC zachowa uprawnienia do monitorowania zgodności i nakładania dodatkowych sankcji za naruszenia. Sprawa CFTC będzie toczyć się w postępowaniu administracyjnym, z możliwością wynegocjowanych rozwiązań lub orzeczenia.
Szerzej rozumiane implikacje regulacyjne
Działania Voyager ilustrują ewoluujący krajobraz egzekwowania prawa, w którym agencje federalne wykorzystują istniejące przepisy do regulowania rozwijających się modeli biznesowych opartych na cyfrowych aktywach. Koordynacja FTC i CFTC może służyć jako szablon dla przyszłych działań przeciwko platformom oskarżanym o nadużycia wobec konsumentów lub rynku. Wzmożone standardy przejrzystości, audyty rezerw i obowiązkowe ujawnianie informacji mają stać się standardowymi praktykami branży.
Komentarze (0)