Биткоин-ETFы побили рекорды по объему торгов во время бурных пятничных колебаний BTC

Биржевые фонды на биткоин-спотовом рынке в США зафиксировали рекорд дневного объема торгов, сообщив номинальный оборот в 11,5 млрд долларов в пятницу. Этот беспрецедентный уровень отражает как крайнюю волатильность цен, так и активное участие институциональных инвесторов в макроэкономических условиях.

ETF IBIT BlackRock занял львиную долю объема, составляя примерно 8 миллиардов долларов торгов. Несмотря на лидирующую активность, IBIT зафиксировал чистые оттоки на 122 млн долларов за сессию, что стало восьмым подряд днём отрицательного потока в фонд.

Чистые притоки по всему рынку ETF составили 238,4 млн долларов в пятницу, частично нивелируя недавние тенденции к оттоку средств. Недельные чистые оттоки оставались значительными и лежали в красной зоне, превышая 1,2 млрд долларов, согласно агрегированным данным ведущих аналитических провайдеров.

Аналитик Bloomberg Эрик Балчунас охарактеризовал активность пятницы как «взрыв» ETF-потоков, отметив, что продукты служат важными клапанами ликвидности во время резких рыночных скачков. Балчунас отметил параллели с эпохой запуска первых ETF на американские акции в 1990-е годы.

Волатильность цен способствовала росту торгового объёма. Биткоин опустился ниже 81 000 долларов в минимуме, что на 32 процента ниже октябрьского максимума, после чего восстановился до уровня около 85 000 долларов на фоне кратковременных колебаний рынка.

Индикаторы рынка опционов зафиксировали повышенный уклон пут-колл, что указывает на спрос на хеджирование наряду со спекулятивными позициями. Рекордный объём ETF совпал с ростом открытого интереса как на спотовом рынке, так и на деривативах.

Ончейн-метрики зафиксировали пик притоков на биржи во время волатильного события, указывая на то, что трейдеры использовали ETF наряду со спотовыми рынками для выражения направленных взглядов. Всплески корреляции между потоками ETF и активностью в сети подчеркивают влияние этих продуктов на поведение более широкого рынка.

Технические сигналы указывают на перепроданность как по спотовым ценам, так и по чистым потокам ETF. Ставки финансирования по бессрочным свопам стали отрицательными, что свидетельствует о том, что шорт-позиции несут дополнительную стоимость, часто предшествует раллу закрытия шортов.

Будущие сессии покажут, перейдёт ли рекордный объем ETF в устойчивый структурный спрос или останется эпизодическим откликом на волатильность. Рыночные участники будут отслеживать потоки фондов, ставки финансирования и открытый интерес, чтобы подтвердить изменение динамики настроений.

Записи об объёме ETF подчёркивают развивающуюся роль регулируемых инвестиционных инструментов в криптовалютной экосистеме, свидетельствуют о растущем участии институциональных инвесторов и указывают на потенциальные краевые сценарии для управления ликвидностью во время рыночного стресса.