Podrobnosti o lansiranju platforme
London Stock Exchange Group v sodelovanju z Microsoftom uvaja infrastrukturo na osnovi blockchaina, prilagojeno zasebnim skladom. Sistem, imenovan Digital Markets Infrastructure (DMI), deluje na Microsoft Azure in podpira celoten življenjski cikel sredstev, vključno z izdajo, tokenizacijo, trgovanjem in postopki po trgovanju. Začetna uvedba zajema zasebne sklade, s planom razširitve podpore na dodatne razrede sredstev, vključno s tokenizacijo realnih sredstev in dolžniškimi instrumenti.
Tehnična arhitektura in funkcije
DMI uporablja tehnologijo distribuirane knjige za vzpostavitev interoperabilnosti med blockchain omrežji in tradicionalnimi finančnimi sistemi. Arhitektura integrira dovoliljene knjige za dokončnost transakcij in javne blockchaine za preglednost, pri čemer uporablja interoperabilnostne protokole za olajšanje prenosa sredstev. Moduli pametnih pogodb upravljajo izdajo žetonov, nadzor skrbništva in avtomatizirane delovne tokove poravnave. Kontrole skladnosti uveljavljajo regulatorne zahteve preko vgrajene logike, omogočajo revizijske sledi in spremljanje v realnem času.
Vključevanje strank in pilotna transakcija
Člani MembersCap, globalne družbe za upravljanje kapitala, in Archax, kripto borza, regulirana s strani FCA, so bili prvi udeleženci. Pilotna transakcija je vključevala izdajo tokeniziranih enot zasebnega sklada s strani MembersCap, pri čemer je Archax deloval kot digitalni nominiranec. Poravnava transakcije je potekala v nekaj minutah, v primerjavi s tradicionalnimi postopki, ki trajajo dni. Uporabniki delovnega okolja lahko na platformi odkrijejo žive ponudbe zasebnih skladov, s čimer se poenostavi sodelovanje med splošnimi partnerji in profesionalnimi vlagatelji.
Cilji strateškega sodelovanja
Microsoftovo strateško partnerstvo z LSEG je namenjeno izkoriščanju možností nativnih oblačnih rešitev za skalabilno in odporno infrastrukturo. Po navedbah obeh organizacij cilji sodelovanja vključujejo širitev dostopa do trga, izboljšanje likvidnosti in spodbujanje inovacij na trgu zasebnega kapitala. Prihodnje izboljšave bodo vključevale regulatorne peskovnike, omrežja za medverižno poravnavo in integracijo z obstoječimi storitvami trgovanja in poravnave LSEG.
Industrijski vplivi in obeti
Lansiranje predstavlja pionirski korak velike globalne borze k obsežni uporabi blockchaina. Pričakovane koristi vključujejo zmanjšanje operativnih stroškov, pohitritev ciklov poravnave in izboljšan dostop vlagateljev. Tradicionalna finančna podjetja lahko izkoristijo tokenizacijo za dostop do novih virov financiranja in modelov delitve lastništva. Regulativni organi bodo spremljali okvir skladnosti platforme kot merilo za varno uvedbo rešitev DLT.
Naslednje faze in razvojna mapa
Prihodnje faze bodo uvedle podporo za tokenizacijo obveznic, vrednostnih papirjev s podporo sredstev in tokeniziranih ESG naložbenih produktov. Načrtovana je integracija z glavnimi ponudniki skrbništva žetonov in protokoli decentraliziranih financ za izboljšanje likvidnostnih skupin. V teku so prizadevanja za razvoj standardiziranih API-jev za institucionalno povezljivost in podporo čezmejni izdaji v okviru obstoječih regulativnih režimov. Forumi za sodelovanje skupnosti bodo omogočili povratne informacije za iterativne izboljšave.
Zaključek
Digital Markets Infrastructure predstavlja pomemben napredek pri povezovanju tradicionalnih financ in tehnologije distribuirane knjige. Z omogočanjem upravljanja celotnega življenjskega cikla žetonov na regulirani platformi pobuda cilja na pospešitev množične uporabe blockchain rešitev na trgu zasebnega kapitala.
Komentarji (0)